如果太陽光電設(shè)備供貨商所發(fā)布的新聞稿能代表太陽光電訂單的信心指數(shù)，那目前來看，該市場接下來的預期將是謹慎甚至悲觀的。但另一方面，當處在衰退周期的底部，就是迎向正成長的時刻。

 

問題并不在于訂單量是否會提升，而是何時，以何種速度，以及誰將驅(qū)動此提升？還有，新的設(shè)備將選擇哪些流程及技術(shù)？

 

 

如何評估新訂單的產(chǎn)生？

 

當我們尋找具備前瞻性的指標時，往往會發(fā)現(xiàn)確實有一些明確的指標可供遵循。包括是否具備足夠的供應(yīng)量，能否滿足2013年的需求；目前領(lǐng)先的一線制造商產(chǎn)能利用率是高是低；他們在2013年會需要更多產(chǎn)能嗎；即使在動蕩的市場條件下，他們是否仍希望擴張市場占有率。

 

還有，就是看當前的產(chǎn)能。不僅要看約50~70GW的裝置產(chǎn)量，還要觀察一線供貨商的量產(chǎn)情況──即有效年利率。若一線制造商認為2013年的需求會在35GW以上，那么或許業(yè)界領(lǐng)先的制造商就必須增加額外產(chǎn)能，以維持或提升市場占有率。

 

太陽光電市場的獨特性

 

這些方法都能有效地評估新訂單的產(chǎn)生時間和數(shù)量，以便為下一輪的產(chǎn)能擴張做好準備。而設(shè)備供貨商也大多進行了此類分析，用以評估市場情況。不幸的是，太陽光電產(chǎn)業(yè)的現(xiàn)實并非如此簡單，目前這個產(chǎn)業(yè)仍存在著幾個問題，而這些正是導致該產(chǎn)業(yè)不確定性的關(guān)鍵因素。

 

首先是（強迫或自愿）進行產(chǎn)業(yè)整合──該現(xiàn)象主要發(fā)生在中國的結(jié)晶硅（c-Si）產(chǎn)業(yè)價值鏈中。一旦發(fā)生這種情況，業(yè)界領(lǐng)導廠商的裝置產(chǎn)量在大多數(shù)時候都可被夸大，因而大幅壓低了資本支出需求。

 

短期發(fā)展藍圖也是一大關(guān)鍵。如果將多結(jié)晶硅熔爐升級到類單晶（cast-mono，即制造商以最小的資本支出來做升級），那么，這種短期的升級路線將成為整個產(chǎn)業(yè)提高效率的典范，對于一些愿意承受較高風險，希望進階到下一代晶圓和電池生產(chǎn)的廠商來說，這可能會變成一個絆腳石。而對任何目前提供9N+等級多晶硅產(chǎn)品、希望實現(xiàn)安全投資轉(zhuǎn)移（flight-to-quality）的業(yè)者而言，他們都會需要采用n-type或p-type單晶。

 

然而，對太陽光電設(shè)備供貨商而言，截至目前為止，最令人擔憂的情況，是一旦開放二手設(shè)備市場，將會蠶食新設(shè)備安裝量，進而影響下一輪的設(shè)備資本支出。

二手設(shè)備重新流通的影響

 

據(jù)NPD Solarbuzz的太陽光電設(shè)備季報（PV Equipment Quarterly）指出， 過去幾個月以來，該產(chǎn)業(yè)的實際產(chǎn)能幾乎都偏離預期。當然，產(chǎn)能預測的變化幅度很大。許多業(yè)界領(lǐng)導廠商十年前安裝的生產(chǎn)設(shè)備，最終可能被贈送給當?shù)氐难芯繉嶒炇遥蚴峭耆珗髲U。由于當前市場對效率和價格的要求，目前薄膜生產(chǎn)線也不大可能重新啟動。此外，隨著新的結(jié)晶硅產(chǎn)業(yè)在2010年進入中國，2011年當?shù)亻_始裝設(shè)生產(chǎn)線，這些生產(chǎn)線有很大一部份采用當?shù)刂圃斓墓ぞ擤ぉみ@也意味著新興的中國設(shè)備制造商確實實時抓住了商機。

 

然而，2010和2011的投資潮仍然帶來了另一個威脅──即可能產(chǎn)生出許多高質(zhì)量的二手設(shè)備──在許多情況下，這些二手設(shè)備都能為太陽光電產(chǎn)業(yè)提供來自頂尖設(shè)備供貨商的先進甚至未使用過的生產(chǎn)工具。要想得到所有這些設(shè)備的安裝位置，以及它們的使用情況等詳細數(shù)據(jù)幾乎是不可能的，不過，5GW到15GW的錠到模塊（ingot-to-module）生產(chǎn)工具相關(guān)數(shù)據(jù)倒是可輕易獲得。

 

在2010和2011年期間，有許多新興太陽光電業(yè)者瘋狂地投入該產(chǎn)業(yè)，他們都對加工工具和制程設(shè)備需求孔急，這也為該產(chǎn)業(yè)擘畫了美好的發(fā)展前景。但這卻無助于2011年底太陽光電設(shè)備供貨商的營收。這主要是因為這些設(shè)備必須在12個月內(nèi)被運送到許多心急如焚的太陽光電制造商手中，這些制造商需要快速的出貨支持，而且他們通常都支付了巨額的頭期款。

 

在2010/2011年出貨的工具應(yīng)該有很大一部分已經(jīng)被回收，并流入二手設(shè)備市場，而這必然會對太陽光電設(shè)備供貨商的新訂單造成影響。凈效應(yīng)可能是該產(chǎn)業(yè)會持續(xù)衰退到2013，而且一直到2013下半年以前，該領(lǐng)域的營收很可能都不會出現(xiàn)高峰。而尤其令人震驚的，是這可能對設(shè)備供應(yīng)市場的策略所帶來的重大影響。

 

因此，更高的面板效率，都會直接影響到新制程和新生產(chǎn)工具，在觀察2011年12月31日前出貨的廢棄設(shè)備時，這將成為一項重要的因素。然而，在12個月之內(nèi)，產(chǎn)量的變化往往是漸進和緩慢的，而非遽然發(fā)生改變。因此，即使新的制程都必須符合新的能效門坎，但目前看來設(shè)備供應(yīng)鏈中誰會是贏家或輸家仍難定論。同時，隨著今天的太陽光電產(chǎn)業(yè)出現(xiàn)更多不同的高效率方案，要說未來情勢會如何演變還言之過早。